Buy-side advisory ~ promoting inbound M&A to Vietnam (Equity & Real Estate)
Managing M&A process
Advisory for actual projects after transactions (PMI advisory)
In the near future, we will prepare Sell-side advisory function in Vietnam
Features
Inclusive support all M&A process from Looking for Buy-side pipelines of Japanese investors, Matching, Making Deal to Post M&A.
  1. Long List (Sector Segment, Survey players on the target sector) and Short List.
  2. Matching, Pre-Valuation, Preparing the legal documents as MOU or LOI.
  3. Planning Due-Diligence, Execution (making DD team) and Management of DD. E.g. Financial, Legal, HR, Real Estate, IT and Business DD. *Japanese Investors prefer Sell-side self DD.
  4. Valuation, Proposal of M&A scheme, Return&Risk analysis
  5. Preparig the legal documents for Final agreement and Closing. Execution of the procedure to Authorities.
We are welcome to Sell-side enterprises directly approach us for seeking the strategic or financial foreign partners/investors.

Investment Process to VN (EN)

Performance (from Mar 2016 to Mar 2017) besides JV and Cooperation scheme
Sector: Software Development, Liquidation and Merger scheme
    Valuation scheme:EBITDA、DCF ~ finish Closing, now proceeding Post M&A
Sector: Entertainment Service, Capital Purchase scheme (including the Majority rights of a BCC project)
    Valuation scheme:NPV+IRR ~ finish Closing, now proceeding Post M&A
Sector: Service shop, Asset Purchase to new BCC project scheme (including the Majority rights of a BCC project)
    Valuation scheme:EBITDA、DCF、NAV+Goodwill ~ breakdown due to the serious land problems
Sector: Proceeding IPO
    Now proceeding as a nominated strategic investor
Sector: Restaurant operator, Asset Purchase to new company scheme
    Valuation scheme:NPV+IRR, NAV+Goodwill, now pending
Sector: Entertainment Service, Capital Purchase scheme (including the Minority rights of a BCC project)
    Valuation scheme:NPV+IRR ~ finish Closing, now proceeding Post M&A

ベトナム特化のクロスボーダーM&A(エクイティと不動産)

日系アドバイザリートップのセルサイドパイプライン(50以上のベトナム金融機関・ファンド・投資家グループ・企業とのネットワーク)

買収後の事業運営アドバイザリー

特徴

売り案件入手・マッチング・ディールメイクからポストM&Aまでの一貫したサポート

  1. ロングリスト作成(業種・セクターのセグメント、ターゲット業種・セクターのプレイヤー調査)、ショートリスト作成
  2. マッチングメイク、プリバリュエーション、MOUやLOIなど各種法務文書
  3. デューデリジェンスメイク(チーム組成)・マネジメント、デューデリーメニュー~財務・法務・人事・不動産、IT、ビジネスなど~
  4. バリュエーション(価値査定)、M&Aスキーム提案、リターン&リスク分析
  5. 最終合意・クロージングの各種法務文書および官庁手続き
ベトナム特有のIPO事情、お気軽にお問い合わせください。
~戦略的投資家としての参加・保証金制度から入札オークション制度まで~

Investment Process to VN (JP)

リターン&リスク分析
ご関心のある投資案件につき、バリュエーションのみでは判断できない場合、対象セクターを係数に頼らずにマニュアルで分析し、リターン及びリスクの両面でレポートします。
IPO案件や既にアドバイザリーがいらっしゃる案件等にもご活用ください。
投資用不動産のソリューションとしてもご提供可能です。
ベトナム大手との資本提携・合弁可能案件情報(2017年7月1日時点)
保険業(2社)※1社IPO案件
ケータリング業(1社)
物流・倉庫・ロジスティックス(4社)
ガス流通(1社)※IPO案件
石油精製(1社)※IPO案件
電力(1社)※IPO案件
国際5つ星ホテル(1社)※借款スキーム
実績(2016年3月~2017年3月) ※合弁や提携は除く
業種:ソフトウェア開発、解散合併スキーム
    評価手法:EBITDA、DCF ~クロージング、ポストM&A進行中
業種:エンターテインメントサービス、出資分譲渡スキーム(BCCプロジェクトマジョリティ付き)
    評価手法:NPVおよびIRR ~クロージング、ポストM&A進行中
業種:店舗サービス、新設BCCプロジェクトへの事業譲渡スキーム
    評価手法:EBITDA、DCF、NAVおよび営業権 ~最終で重大な土地の問題が見つかり不合意
業種:IPO案件
    戦略的投資家エントリー済み、進行中(2017年第4四半期見通し)
業種:レストラン運営、新設法人への事業譲渡スキーム
    評価手法:NPVおよびIRR、NAVおよび営業権 ~検討保留
業種:エンターテインメントサービス、出資分譲渡スキーム(BCCプロジェクトマイノリティ付き)
    評価手法:NPVおよびIRR ~クロージング、ポストM&A進行中